Una pentola d'oro: Il produttore giapponese di toilette potrebbe trarre grande profitto dalla continua carenza di memoria

Con il recente boom dell'AI che ha decimato praticamente ogni parte immaginabile della catena di fornitura dei semiconduttori, gli investitori sono costantemente alla ricerca di nuovi settori che potrebbero diventare la 'next big thing'. Palliser Capital (H/T Financial Times) ha trovato uno di questi attori in uno dei luoghi più improbabili. Toto, un'azienda giapponese che produce servizi igienici di fascia alta, è seduta su una vera e propria miniera d'oro.

A quanto pare, la tecnologia 'chuck' di Toto consente alla ceramica di resistere a temperature incredibilmente basse, rendendola ideale per l'incisione criogenica dei wafer di silicio. L'incisione criogenica è una fase chiave nella produzione di chip NAND per la memoria/immagazzinamento, perché è eccellente per creare scanalature profonde/strutture verticali nei wafer di silicio. I processi logici, come quelli impiegati da TSMC per la produzione di CPU/GPU, si basano in genere sul vecchio processo Bosch, anche se un approccio criogenico potrebbe essere necessario con l'emergere di nuove tecnologie come la CFET.

Palliser Capital sostiene che Toto ha un vantaggio competitivo di almeno cinque anni e che potrebbe sfruttare la carenza di memoria in corso. La ceramica ha già molteplici applicazioni nella produzione e nell'imballaggio dei semiconduttori, grazie alla sua elevata conducibilità termica, all'isolamento elettrico, alla stabilità chimica e alla resistenza meccanica.